Il giovane Tino Bastiani si innamora di Bianca, la figlia del direttore di un circo. Anche la ragazza lo ama, ma, per vincere l’ostilità del padre, chiede al giovane di esibirsi in un numero “circense” , così da garantire, in qualche modo, la tradizione di famiglia. Tino si ingegna, ed organizza un numero dove, travestito da domatore, affronta dei pagliacci travestiti da leoni. Ma il vero domatore, geloso dell’amore che Bianca prova per Tino, la sera del debutto chiude i pagliacci in camerino e li sostituisce con dei veri leoni.